Scopo del Fondo è l’incremento nel lungo periodo del valore del proprio patrimonio attraverso l’investimento, in misura pari ad almeno l’85% delle proprie attività, in quote del Fondo Master e, per la restante parte, in liquidità e strumenti finanziari assimilabili, espressi in euro o in altre valute.
Il Fondo Master mira a costruire un portafoglio diversificato di investimenti, diretti e indiretti (per il tramite di quote di OICR), prevalentemente nel mercato privato domestico (private equity, private debt, venture capital, permanent capital).
Il Fondo rientra tra gli investimenti “qualificati” destinati ai piani individuali di risparmio a lungo termine specializzati in imprese di piccola e media dimensione (c.d. PIR Alternativi). Per poter accedere ai vantaggi fiscali previsti dalla normativa sui c.d. PIR Alternativi il fondo potrà essere sottoscritto esclusivamente da persone fisiche residenti fiscalmente in Italia relativamente agli investimenti effettuati al di fuori dell’esercizio di impresa.

Modalità di adesione
PIC: Versamento in Unica Soluzione

Investimento minimo
PIC: Il versamento lordo minimo iniziale e quelli successivi sono pari a € 25.000.

Investimento massimo
Per poter accedere ai vantaggi fiscali previsti dalla normativa sui c.d. PIR Alternativi è previsto un limite di investimento massimo di 300.000,00 Euro per anno entro un limite complessivo non superiore a 1.500.000,00 Euro.

Durata
Il Fondo ha una durata pari a 10 anni decorrenti dall'ultimo giorno del trimestre in cui si realizza il Closing Finale del Fondo, fatte salve le ipotesi di liquidazione anticipata ovvero di proroga non superiore a 2 anni, ovvero per il più ampio termine eventualmente previsto dalla normativa pro–tempore vigente.

Periodo di Sottoscrizione
Il patrimonio del Fondo è raccolto mediante una o più emissioni di Quote nell'ambito di un periodo di sottoscrizione avente durata massima di 18 mesi a decorrere dall’avvio della commercializzazione delle Quote del Fondo. Nel periodo di sottoscrizione si potranno verificare uno o più Closing, ivi inclusi il Closing Iniziale e il Closing Finale.

Tipo di fondo
Fondo comune di investimento mobiliare alternativo italiano, di tipo chiuso, non riservato. Fondo Feeder.

Tipo di quote
Classe L: a distribuzione dei proventi
Valore iniziale della Quota: € 1000
Valorizzazione quote: trimestrale

Orizzonte temporale
Lungo

Profilo di rischio
Viene utilizzato un indicatore sintetico definito su una scala che va da 1 a 7. La sequenza numerica rappresenta il livello di rischio e rendimento, dal più basso al più alto ed è determinato in base ad una metodologia definita a livello comunitario. Il Fondo si caratterizza come illiquido, considerata la sua natura di Fondo chiuso, non è quindi possibile disinvestire anticipatamente. Per apprezzare i rischi connessi all’investimento occorre considerare anche la natura di fondo Feeder che investe prevalentemente in quote del Fondo Master, gli investitori sono quindi invitati a valutare le informazioni contenute nella documentazione messa a disposizione all’investitore relativa al Fondo Master.
Profilo di rischio: 6

Regime fiscale
Sull’ammontare dei proventi distribuiti e sulla differenza tra il valore di liquidazione e quello di sottoscrizione è applicata un'imposta sostitutiva nella misura del 26%, salvo che sulla quota di provento riferibile alle obbligazioni e altri titoli del debito pubblico e titoli italiani e esteri a questi equiparati nonché obbligazioni emesse dai Paesi facenti parte della c.d. white list (Paesi che assicurano un adeguato scambio di informazioni in ambito fiscale) per i quali è prevista una tassazione del 12,5%.
Il Fondo rientra tra gli investimenti “qualificati” destinati ai piani individuali di risparmio a lungo termine specializzati in imprese di piccola e media dimensione (c.d. PIR Alternativi) ai sensi della legge 11 dicembre 2016, n. 232 (c.d. “legge di Bilancio 2017”) e dell’articolo 13-bis, comma 2-bis, del decreto legge 26 ottobre 2019, n. 124, convertito dalla legge 19 dicembre 2019, n .157, e successive modificazioni. Pertanto, non sono soggette alla predetta tassazione i redditi relativi alle Quote detenute da persone fisiche residenti fiscalmente nel territorio dello Stato italiano, nell’ambito di un PIR Alternativo al di fuori dell’esercizio di un’attività di impresa commerciale. Per maggiori dettagli si invita a prendere visione del Prospetto Informativo.

Costi e commissioni
Commissioni di sottoscrizione: 1,00%.
Commissioni di gestione: la commissione annua di gestione è pari a 1,25%.